概述：回顧6月硅鋼市場行情，國內(nèi)無取向硅鋼市場行情部分地區(qū)震蕩下行，取向硅鋼市場由于成本增加市場現(xiàn)貨價格小幅提振。供應(yīng)方面看，6月份國內(nèi)高牌號無取向硅鋼供應(yīng)量維持尚可，中低牌號無取向硅鋼供應(yīng)有所增加；需求方面看，6月國內(nèi)需求表現(xiàn)較弱，5月我國無取向硅鋼外貿(mào)總量同比增長1.77%。展望7月，國內(nèi)硅鋼市場供需矛盾凸顯中或延續(xù)弱勢震蕩運行。

一、6月價格品牌溢價凸顯

筆者選取武鋼材質(zhì)50WW800牌號0.5*1200*C的市場三地價格作為分析，從圖中可以看出，截止6月28日，上海市場現(xiàn)貨價格5250元/噸，月環(huán)比跌50元/噸；廣州市場現(xiàn)貨價格5280元/噸，月環(huán)比漲180元/噸；武漢市場現(xiàn)貨價格5220元/噸，月環(huán)比跌30元/噸，50WW800規(guī)格0.5*1200*C全國市場均價為5244元/噸，月環(huán)比跌6元/噸。從以上主流市場價格波動看出國企資源波動幅度較小，截止6月28日，民營企業(yè)沙鋼SG50W800牌號0.5*1200*C華東區(qū)域主流價格4830-4900元/噸。環(huán)比跌100-150元/噸，其他部分小廠資源主流價在4600-4750元/噸，跌幅相對明顯。

據(jù)市場貿(mào)易商反饋，6月份市場需求表現(xiàn)仍舊偏弱，終端企業(yè)對無取向硅鋼采購積極性偏差。從資源庫存看，6月份主流市場寶鋼、武鋼庫存偏少，小卷資源相對緊張，加之鋼廠訂貨成本偏高，市場貿(mào)易商多以終端加工配送終端居多，因此流通價格表現(xiàn)較為堅挺，下跌幅度較小；民營企業(yè)看，6月需求偏弱，大部分鋼廠基本維持正常生產(chǎn)，5月份檢修小廠陸續(xù)投產(chǎn)，市場資源偏多，競爭較為激烈，因此華東區(qū)域客戶群體在中下旬多消化庫存兌現(xiàn)，貿(mào)易商陸續(xù)跌價拋售，價格下跌幅度有所增加。

二、進(jìn)出口方面

據(jù)6月底海關(guān)總署公布數(shù)據(jù)顯示，2024年5月我國無取向硅鋼出口總量6.67萬噸，同比增長1.77%，1-5月份累計出口32.9萬噸，同比增長10.49%；無取向硅鋼5月份進(jìn)口總量0.7萬噸，同比下滑23.1%，1-5月份累計進(jìn)口3.48萬噸，同比下滑41.55%。

2024年5月份取向硅鋼出口總量5.49萬噸，同比增長81.68%，1-5月份累計出口26.53萬噸，同比增長38.12%；取向硅鋼5月份進(jìn)口總量0.59萬噸，同比下滑71.45%，1-5月份累計進(jìn)口3.26萬噸，同比下滑56.9%。

從硅鋼外貿(mào)情況看，1-5月份硅鋼出口總量同比增幅明顯，進(jìn)口總量同比呈寬幅下滑，外貿(mào)占比仍較小，據(jù)外貿(mào)商反饋，6月份硅鋼出口總量仍有穩(wěn)增長空間，7-8月份硅鋼外貿(mào)量表現(xiàn)偏好。

三、下游需求方面

（1）轉(zhuǎn)子壓縮機產(chǎn)銷同比明顯增長

根據(jù)Mysteel數(shù)據(jù)顯示，2024年5月份轉(zhuǎn)子壓縮機產(chǎn)量2743萬臺，月環(huán)比增幅0.99%，年同比增加7.8%；2024年1-4月累計產(chǎn)量為12413.6萬臺，累計同比增加10.19%；2024年5月份轉(zhuǎn)子壓縮機銷量2848.1萬臺，月環(huán)比下滑1.55%，年同比增長9.14%，1-5月份累計銷量10207.5萬臺，同比增長12.28%。從市場反饋看，當(dāng)前處于下游需求淡季，電機行業(yè)訂單或有一定程度下滑，

（2）1-5月家電行業(yè)供應(yīng)增長明顯

國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2024年5月中國空調(diào)產(chǎn)量2905.0萬臺，同比增長12.9%；1-5月累計產(chǎn)量12880.7萬臺，同比增長16.7%。5月全國冰箱產(chǎn)量893.2萬臺，同比增長5.2%；1-5月累計產(chǎn)量4179.1萬臺，同比增長12.1%。5月全國洗衣機產(chǎn)量827.4萬臺，同比增長4.2%；1-5月累計產(chǎn)量4495.4萬臺，同比增長9.4%。5月全國彩電產(chǎn)量1695.7萬臺，同比持平；1-5月累計產(chǎn)量7758.8萬臺，同比下降0.1%。

據(jù)產(chǎn)業(yè)在線發(fā)布的三大白電排產(chǎn)報告顯示，2024年6月空冰洗排產(chǎn)總量合計為3557萬臺，較去年同期生產(chǎn)實績增長13.2%，行業(yè)及各品類產(chǎn)品依舊保持高速增長。具體來看，6月份家用空調(diào)排產(chǎn)2053萬臺，較去年同期實績增長16.8%；冰箱排產(chǎn)830萬臺，較去年同期實績增長9%；洗衣機排產(chǎn)674萬臺，較去年同期生產(chǎn)實績增長8.1%。從6月白電排產(chǎn)情況，家電行業(yè)壓縮機和電機需求仍有增長預(yù)期，不過這些電機生產(chǎn)所用無取向硅鋼片在前兩個月左右已經(jīng)采購。

今年家電行業(yè)自上半年表現(xiàn)良好，主要是出口數(shù)據(jù)表現(xiàn)強勁，帶動產(chǎn)業(yè)產(chǎn)銷向好，另外國內(nèi)出臺以舊換新政策，也利好內(nèi)銷，預(yù)計三季度出口將繼續(xù)保持亮眼表現(xiàn)。

（3）新能源汽車用硅鋼持續(xù)增長  

2024年5月，新能源汽車產(chǎn)銷分別完成94萬輛和95.5萬輛，同比分別增長31.9%和33.3%市場占有率達(dá)到39.5%。1-5月，新能源汽車產(chǎn)銷分別完成392.6萬輛和389.5萬輛，同比分別增長30.7%和32.5%，市場占有率達(dá)到33.9%。

四、行業(yè)動態(tài)

2024年6月5日，由洛陽軸研科技有限公司（以下簡稱“洛陽軸研科技”）自主研制的TRB（單列圓錐滾子）主軸軸承助力18兆瓦半直驅(qū)海上風(fēng)電機組在廣東省汕頭市風(fēng)電臨海試驗基地順利完成吊裝，刷新了全球已實現(xiàn)吊裝的風(fēng)電主軸軸承最大單機容量機組的紀(jì)錄，是我國風(fēng)電軸承發(fā)展的又一新的里程碑。

6月13日上午，寶鋼股份取向硅鋼產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化（二步）項目全線投產(chǎn)，與此同時，超高等級硅鋼綠色制造示范項目開工，總產(chǎn)能提升至116萬噸。

6月中旬，吉林建龍傳來好消息——歷時2個月的不斷突破，該公司已成功試制新能源汽車驅(qū)動電機用30JW1500牌號無取向硅鋼產(chǎn)品，并實現(xiàn)大型工業(yè)電機和發(fā)電機行業(yè)用高牌號0.35mm厚度35JW300、0.5mm厚度50JW250牌號系列的穩(wěn)定生產(chǎn)交貨。這是該公司繼4月份首批冷軋無取向電工鋼產(chǎn)品正式下線后，迎來的又一個重要里程碑，為后續(xù)更高牌號產(chǎn)品的研發(fā)突破奠定了基礎(chǔ)。

6月中旬，三寶鋼鐵高牌號、高磁感電工鋼技術(shù)改造項目節(jié)能報告獲批

6月30日，湖南省硅鋼中試基地——漣鋼硅鋼檢測與研發(fā)中心正式揭牌。婁底市委書記鄒文輝，湖南鋼鐵集團(tuán)黨委書記、董事長李建宇等出席儀式，并為漣鋼硅鋼檢測與研發(fā)中心揭牌。

6月30日，記者隨“高質(zhì)量發(fā)展調(diào)研行”江西主題采訪團(tuán)，來到位于江西省新余市的中國寶武新鋼集團(tuán)（以下簡稱“新鋼”），見識到了傳說中的“徒手撕鋼”名場面--只見技術(shù)員拿起一塊薄如蟬翼的鋼片，先用手撕開一個小口子，再輕輕一拉，“嘶嘶......”一聲脆響，鋼片成了兩半。

五、總結(jié)展望

供應(yīng)方面，7月國內(nèi)硅鋼供應(yīng)繼續(xù)維持高位，前期復(fù)產(chǎn)民營企業(yè)暫穩(wěn)有檢修計劃，國內(nèi)無取向硅鋼供應(yīng)壓力較大。

需求方面，家電中空調(diào)、冰箱、洗衣機產(chǎn)量仍有增長預(yù)期，汽車產(chǎn)業(yè)中新能源汽車增長空間較大，對無取向硅鋼新能源牌號用量穩(wěn)中有增，家電與汽車行業(yè)用硅鋼需求穩(wěn)中仍有增長，傳統(tǒng)工業(yè)電機隨著需求下滑對無取向硅鋼有較大影響；外貿(mào)上看無取向與取向硅鋼出口訂單尚可。總之，展望7月硅鋼市場，電工鋼產(chǎn)業(yè)供需矛盾仍然明顯，加之鋼鐵行業(yè)基本面有下行壓力背景下，7月國內(nèi)無取向硅鋼承壓前行。